■投資信託の種類・タイプ
ハイ・イールド・ボンド・ファンドとは
為替ヘッジを行わない投資信託のメリット・デメリット
ミリオン型投資信託とは
中期国債ファンドとMMFの違いは
グローバル・ファンドとは
エマージング・マーケットとは
ソブリン債とは
私募投資信託(投信)とは
バランス・ファンド、バランス型投資信託とは
会社型投資信託と契約型投資信託の違いは
リスク限定型投資信託とは
物価連動国債ファンドとは
投資事業組合と投資信託は、どう違うのか
■投資手法
システム運用とは
クオンツ運用とは
「フルインベストメントを基本とする」とは
ファンド・オブ・ファンズとは
モーニングスター社会的責任投資株価指数=MS-SRI
■投資信託運用会社の仕組み
アナリストとは何をしているのか
ファンドマネジャーとは何をしているのか
トップダウン・アプローチとは
ボトムアップ・アプローチとは
■投資信託の手続き
投資信託=ファンドの乗り換え(=スイッチング)とは
クローズド期間とは
ラップ口座とは
投資信託を購入する時に「証拠金」は必要なのか
■投資信託の運用と評価
公社債投信のリスクが株式投信より低いと言われる理由
投資信託の基準価額が変動するリスク要因は
組入比率が100%を超えている投資信託とは
公社債投信の信託報酬が株式投信よりも安い理由
「オーバーウエイト、ニュートラル、アンダーウエイト」とは
投資信託の純資産総額は大きい方がよいのか
投資信託の超過リターン(超過収益)とは
「分配金を再投資する」とは
|
根拠となる法律が違うほか、募集形態なども通常異なります。
投資事業組合と投資信託を項目別に比較すると、以下の表のようになります。
|
投資事業組合 |
投資信託 |
根拠法令 |
民法か、有限責任組合法 |
投資信託法 |
証券 |
組合契約出資で有価証券ではない |
受益証券 |
投資対象 |
未公開ベンチャー企業の株式に投資 |
上場会社の株式や債券、一部未公開株式投資も可能 |
募集形態 |
49人以下の私募 |
不特定多数の投資家に対する公募 |
ファンド期間 |
通常10年、1〜2年の延長付き |
通常5〜7年 |
時価評価 |
未公開株への投資のため困難 |
時価評価され新聞等で公表 |
途中売却 |
原則できない |
据置期間終了後は途中売却可能 |
法人格 |
なし |
受託者 |
課税 |
ファンドは非課税、最終投資家に課税 |
源泉課税 |
投資家 |
事業会社や金融機関が中心 |
個人、機関投資家 |
|